Вопросы бухгалтерского учета
29. Методы бухгалтерского учета субъекта определяют специфические аудиторские процедуры и, поэтому, имеют очень большое значение. Учет производных инструментов может зависеть от классификации инструмента, как инструмента хеджирования, или от того, насколько эффективно хеджирование. Например, в соответствии с МСФО 39 субъект должен признавать изменения в справедливой стоимости производного финансового инструмента в прибылях и убытках за текущий период. Если производный финансовый инструмент является частью хеджирования и отвечает определенным критериям, то для отношений хеджирования применяется специальный учет, предусматривающий взаимозачетный эффект хеджируемой статьи на чистую прибыль или убыток. В связи с тем, что производные статьи и хеджируемые статьи экономически связаны между собой, следует определить прибыли или убытки производной статьи в том же периоде, что и хеджируемой. Для одних операций изменения справедливой стоимости относятся на чистую прибыль или убыток, для других операций - признаются на счетах капитала и, в дальнейшем, при завершении сделки относятся на чистую прибыль или убыток.
30. Производные финансовые инструменты, используемые в качестве инструментов хеджирования, подвержены риску, связанному с изменениями рыночных условий, в результате которых хеджирование перестает быть эффективным, и, таким образом, более не могут отвечать требованиям отношений хеджирования. Например, в соответствии с МСФО 39 периодические прибыли и убытки по фьючерсным контрактам, использованные для хеджирования будущей покупки товарного запаса, должны признаваться как изменение в акционерном капитале с зачислением кумулятивных прибылей и убытков на счет чистых прибылей/убытков в том же периоде, в котором прогнозируемая хеджируемая операция влияет на чистую прибыль или убыток. Любое несоответствие между изменениями цен по сделкам «спот», фьючерсных контрактов и естественными изменениями стоимости соответствующих приобретенных запасов снижает эффективность хеджирования. Несоответствия могут быть связаны с различиями условий поставки приобретенных запасов и фьючерсного контракта, с помощью которого хеджировалась закупка. Например, стоимость физической доставки зависит от места назначения. Другие несоответствия могут быть вызваны разницей во временных параметрах времени между исполнением хеджируемой статьи и хеджируемого инструмента, или разницей в качественном или количественном измерениях, использованных для хеджируемой статьи и инструмента хеджирования. В соответствии с МСА 39, неэффективная часть изменения в стоимости хеджируемого инструмента должна быть указана в чистой прибыли или убытке. Если установлено, что хеджирование не является высокоэффективным, то отношения хеджирования больше не могут отражаться с применением критериев учета хеджирования. Из текущего учета хеджирования должны быть исключены прибыли и убытки, отнесенные на счет чистой прибыли или убытка за период. Сложность бухгалтерского учета производных финансовых инструментов повышает неотъемлемый риск представления и раскрытия утверждений в отношении этих производных финансовых инструментов.
Вопросы системы бухгалтерского учета
31. В соответствии с требованиями MCA 4005, аудитор должен получить представление о существующей системе бухгалтерского учета клиента. Для получения такого представления аудитору следует ознакомиться со структурой учета, изменениями в системе и ее действием. Масштаб использования субъектом производных инструментов и их относительная сложность являются важными определяющими факторами, определяющими необходимый уровень совершенства всех информационных систем субъекта (включая систему бухгалтерского учета) и процедур контроля.
32. Применение некоторых инструментов может потребовать большое количество бухгалтерских записей. Хотя сложилось так, что для отражения операций с производными инструментами требуется ручное вмешательство в систему учета, в идеале, учетная система должна позволять производить такие записи с большой точностью без ручного вмешательства. С развитием деятельности, связанной с производными инструментами, повышается и сложность системы бухгалтерского учета. Так как в действительности это происходит не всегда, аудитору следует иметь в виду, что может возникнуть необходимость пересмотра аудиторского подхода, если учетная система, частично или полностью, окажется слабой.
Контрольная среда
33. Контрольная среда задает тон в работе субъекта и контролирует сознание его сотрудников. Это является основой для всех других компонентов системы внутреннего контроля, поддерживает дисциплину и структуру. Контрольная среда оказывает существенное влияние на структуру деятельности компании, поставленные цели и оценку риска.
34. В соответствии с MCA 4006 аудитор должен получить представление о контрольной среде и изменениях в ней. К обязанностям лиц, наделённых руководящими полномочиями, относится определение соответствующего отношения к рискам. Роль руководства субъекта заключается в отслеживании и управлении потенциальными рисками субъекта.
___________________________________________________________________________________________
5 См. сноску 3.
6 См. сноску 3.
35. Аудитор должен рассмотреть, в рамках получения понимания контрольной среды и изменений в ней, общее отношение и знания руководства субъекта о деятельности в отношения производных финансовых инструментов. Лица, наделенные руководящими полномочиями, несут ответственность за соответствующее отношение к рискам. Руководство субъекта должно отслеживать и управлять подверженность таким рискам. Аудитор должен убедиться, насколько контрольная среда в отношении производных инструментов отвечает оценке риска, сделанной руководством. Для эффективного отслеживания и управления риском в компании функционировать структура, которая:
- приемлема и последовательна с отношением субъекта к риску, установленным лицами, наделенными руководящими полномочиями;
- устанавливает уровни утверждения для авторизации различных типов инструментов и операций, которые могут происходить. Разрешенные инструменты и уровни утверждения должны отражать опыт лиц, принимающих участие в операциях с производными финансовыми инструментами;
- устанавливает надлежащие ограничения для максимально допустимому риску по типам рисков (включая контрагентов). Уровни допустимых рисков могут варьироваться в зависимости от типа риска или другой стороны, участвующей в контракте;
- обеспечивает независимый и своевременный мониторинг финансового риска и контрольных процедур; и
- обеспечивает составление независимых и своевременных отчетов по потенциальным рискам, а также по управлению указанными рисками с помощью производных инструментов.
36. Руководство должно выпустить надлежащие инструкции, чтобы производные финансовые инструменты удовлетворяли потребности субъекта в производных инструментах. При разработке инструкции руководство должно четко обозначить степень участия лиц, занимающихся производными инструментами, в деятельности рынков производных финансовых инструментов. После завершения этих мер руководство может внедрять соответствующую систему управления и контроля рисков. Ниже представлены три элемента, присущие контрольной среде, заслуживающие особого внимания по причине их возможного воздействия на контроль деятельности с производными инструментами.
1. Указания, исходящие от руководства субъекта и лиц, наделённых руководящими полномочиями. Руководство несет ответственность за дачу указаний, посредством четко выраженной политики в отношении купли, продажи и владения производных инструментов. Политика руководства субъекта должна начинаться с четкого формулирования целей, обозначенных в отношении действии по управлению риском и анализа инвестиции и альтернатив, типа хеджирования, предназначенных для достижения поставленных целей. Политика и процедуры должны быть разработаны с учетом:
- уровня квалификации руководства субъекта;
- сложности системы внутреннего контроля субъекта и мониторинга;
- структуры активов/обязательств субъекта;
- способности субъекта сохранить ликвидность и поглощать убытки капитала;
- типы производных финансовых инструментов, которые, по мнению руководства субъекта, будут способствовать достижению его целей; и
- применяет производные финансовые инструменты, которые, по мнению руководства субъекта, будут соответствовать его целям, например, производные финансовые инструменты могут быть использованы в целях спекуляции или хеджирования.
Политика субъекта в отношении покупки, продажи и владения производными инструментами должна соответствовать тактике в отношении рисков и опыту лиц, занимающихся с производными финансовыми инструментами.
2. Распределение обязанностей и назначение персонала. Деятельность, связанную с производными инструментами, можно разделить по трем функциям:
- вовлечение субъекта к сделкам (дилинг);
- расчеты и платежи наличными (расчеты); и
- правильное отражение всех операций в бухгалтерских записях, включая оценку производных инструментов.
Распределение обязанностей должно осуществляться по этим трем функциям. Если субъект очень мал, для подобного распределения функций руководство должно принимать активное участие в мониторинге производных деятельности.
Некоторые субъекты ввели четвертую функцию: контроль риска, включающий представление отчетности и мониторинг деятельности с производными финансовыми инструментами. Ключевыми вопросами в этой области являются:
- создание и мониторинг политики по управлению рисками;
- разработка структур ограничения риска;
- разработка планов действий при чрезвычайной ситуации и представление портфелей открытых позиции к анализу чувствительности, включая обзоры необычных изменений в позициях; и
- изучение и анализ новых видов производных инструментов.
В субъектах, где нет отдельного подразделения по контролю за рисками, представление отчетности и мониторинг производных действии может стать частью обязанностей бухгалтерии или руководства субъекта.
3. Распространяется ли среда общего контроля на лиц, занимающихся деятельностью с производными финансовыми инструментами. В компании может существовать культура контроля, которая, в основном, направлена на поддержание высокого уровня внутреннего контроля. Из-за сложности некоторых видов финансовой или производной деятельности эта культура может не распространяться на группу лиц, ответственных за деятельность, связанную с производными финансовыми инструментами. С другой стороны, из-за рисков, связанных с производной деятельностью, руководство может ужесточить общую контрольную среду субъекта.
37. Некоторые субъекты могут применять стимулирующую компенсационную систему для лиц, занимающихся операциями с производными инструментами. В таких ситуациях аудитору следует учесть, насколько установленные инструкций, лимиты и системы контроля способны предупредить операции, несоответствующие целям, обозначенными руководством в стратегии управления рисками.
38. Если субъект использует для проведения сделок с производными финансовыми инструментами электронные формы торговли, то следует обратить внимание на безопасность и контроль использования электронной сети.
Цели и процедуры контроля
39. Внутренний контроль за операциями с производными инструментами должен предотвращать или выявлять проблемы, которые препятствуют субъекту в достижении своих целей. Эти цели могут относиться к операционной сфере, финансовой отчетности или сфере соответствия установленным нормам и стандартам. Система внутреннего контроля необходима для предотвращения и выявления проблем в каждой из указанных сфер.
40. В соответствии с МСА 4007 аудитор должен получить представление о процедурах контроля в объеме, достаточном для планирования аудита. Эффективные процедуры контроля за производными финансовыми инструментами, в основном, включают в себя адекватное распределение обязанностей, мониторинг управления рисками, надзор руководства субъекта и другие методики и процедуры, разработанные субъектом в целях контроля. К целям контроля относятся:
- Санкционированное исполнение. Операции с производными инструментами выполнены в соответствии с утвержденной политикой субъекта.
- Полная и точная информация. Информация относительно производных инструментов, включая информацию об их справедливой стоимости, отражена при вводе в учетную систему своевременно, в полном объеме и точно, правильно классифицирована, описана и раскрыта.
- Предотвращение и выявление ошибок. Искажения, возникшие при обработке информации о производных инструментах, предотвращены и выявлены своевременно.
- Непрерывный мониторинг. Деятельность, связанная с производными инструментами, отслеживается на постоянной основе для признания и измерения событий, влияющих на соответствующие утверждения финансовой отчетности.
- Оценка. Изменения стоимости производных инструментов учтены должным образом и раскрыты для соответствующих лиц с оперативной и контрольной точки зрения. Оценка может быть частью непрерывного мониторинга.
Кроме того, при применении производных финансовых инструментов для хеджирования система внутреннего контроля должна отследить соответствие производных инструментов надлежащим критериям учета хеджирования, как при заключении сделки хеджирования, так и на постоянной основе.
___________________________________________________________________________________________
7 См. сноску 3.
41. В зависимости от купли, продажи и владения производными инструментами, уровень совершенства системы внутреннего контроля будет варьироваться в соответствии с:
- сложностью производного инструмента и сопряженного с ним риска. Чем сложнее производный инструмент, тем совершенней должна быть система;
- подверженностью риску производных операций, связанных с капиталом, используемым субъектом; и
- объемом операций - чем меньше объем производимых субъектом операций, тем менее совершенной может быть его система бухгалтерского учета и система внутреннего контроля.
42. По мере совершенствования деятельности, связанной с производными финансовыми инструментами, должна совершенствоваться и система внутреннего контроля. В некоторых случаях субъект расширяет виды финансовой деятельности без внесения надлежащих изменений в систему внутреннего контроля.
43. В крупных субъектах уровень существующих компьютерных информационных систем, как правило, позволяет отслеживать деятельность с производными финансовыми инструментами и осуществлять расчеты в реальном режиме времени. С помощью более совершенных компьютерных систем можно выполнить автоматические проводки по расчетным счетам для отслеживания движения наличных денежных средств. Надлежащий контроль за обработкой обеспечивает правильное отражение деятельности с производными инструментами в учете субъекта. Компьютерные системы могут быть созданы таким образом, чтобы составлять уведомления для руководства субъекта об исключительных случаях несанкционированной деятельности с производными финансовыми инструментами, или превышения лимитов, установленных для сотрудников субъекта или для контрагентов, усовершенствованные компьютерные системы не могут гарантировать полноту операций с производными инструментами.
44. Производные финансовые инструменты, по своему характеру, могут быть связаны с крупными переводами денежных средств, как со стороны субъекта, так и со стороны контрагента. Чаще всего банк получает либо соответствующее платежное поручение, либо уведомление о получении денежных средств. Некоторые субъекты пользуются электронными системами денежных переводов. В этих системах существуют сложные комплексы контроля паролей и сверок, шаблоны стандартных платежей и устройства по пудингу/свопингу наличности. В соответствии с МСА 4018 «Аудит в Среде Компьютеризированной Информационной Системы» аудитор должен рассмотреть, каким образом компьютерные информационные системы (КИС) влияют на аудит, и получить представление о значимости и сложности процессов функционирования КИС, а также о доступности данных для применения в аудите. Аудитор должен знакомиться с методами осуществления денежных переводов, с их плюсами и минусами, так как от них зависят риски, которым подвержен субъект, а, следовательно, и анализ аудиторского риска.
___________________________________________________________________________________________
8 МСА 401 «Аудит в Среде Компьютеризированной Информационной Системы» был изъят в декабре 2004 года, когда МСА 315 «Знание Субъекта и Его Среды, Оценка Рисков Существенных Искажений» и МСА 330 «Аудиторские Процедуры в Отношении Оцененных Рисков» вступили в силу.
45. Регулярные сверки являются важным аспектом контроля производной деятельности. Официальные сверки должны быть выполнены на регулярной основе для проверки наличия надлежащего контроля за правильным отражением в учете и за наличием адекватной и точной информации у дилеров, прежде чем дилер может официально приступить к осуществлению сделок от имени субъекта. Сверки должны быть задокументированы и изучены независимым специалистом. Ниже приводятся наиболее часто встречающиеся процедуры сверки, относящиеся к деятельности, связанной с производными инструментами.
Сверка записей дилера с записями, сделанными в результате непрерывного мониторинга, а также с показателями или финансовыми результатами, отраженными в главной бухгалтерской книге.
Сверка записей вспомогательных бухгалтерских книг, включая компьютеризованную базу данных главной бухгалтерской книги.
Сверка всех клиринговых и банковских счетов и брокерских уведомлений, чтобы проверить, все ли непогашенные статьи должным образом установлены и учтены.
Сверка бухгалтерских записей субъекта с записями обслуживающих организации, в тех случаях, где это применимо.
46. Записи, касающиеся инициирования сделки субъекта, должны ясно отражать сущность и цель основного соглашения, а также права и обязанности, возникающие в результате заключения контракта по производным инструментам. В дополнение к основной финансовой информации, такой как условная сумма, эти записи должны содержать:
- идентификационные данные дилера;
- идентификационные данные лица, ведущего запись операции, если это лицо не дилер;
- дату и время осуществления операции;
- характер и цель операции, включая указание на намерения хеджировать базисный коммерческий риск; и
- информацию о соблюдении требований учета, относящегося к хеджированию, если таковые имеются, такие как:
признание хеджирования с указанием его типа;
указание критериев, используемых для оценки эффективности хеджа; и
указание того, какая хеджируемая статья участвует в хеджировании.
47. Записи по осуществленным сделкам с производными финансовыми инструментами могут храниться в базе данных, регистре или вспомогательной бухгалтерской книге, которые потом проверяются на точность с помощью независимых подтверждений, полученных от контрагентов. Часто записи операции используются для обеспечения учетной информации, включая информацию, подлежащую раскрытию в финансовой отчетности, вместе с прочей информацией по управлению рисками, такие, как отчеты об установлении лимитов, определенных в методиках. Таким образом, важной мерой является наличие контроля при вводе, обработке и ведении записей по осуществленным сделкам, независимо от того, производится ли это в базе данных, в регистре или вспомогательной бухгалтерской книге.
48. Основным средством контроля за полнотой записей по сделкам с производными финансовыми инструментами является независимое сопоставление подтверждений контрагента с записями субъекта. Контрагенты должны отправить подтверждения напрямую работникам субъекта, которые независимы от дилеров, для предотвращения сокрытия подтверждений и утаивания операций, а также любых других деталей, подлежащих сверке с информацией в системе компании. Работники, независимые от дилеров, должны урегулировать имеющиеся несоответствия и провести полное расследование в случае отсутствия подтверждения.
Роль внутреннего аудита
49. В рамках оценки внутреннего контроля аудитор рассматривает роль внутреннего аудита. Знания и навыки, необходимые для понимания и аудита производных инструментов, используемых субъектом, отличаются от тех, что требуется в ходе аудита других направлений деятельности компании. Внешний аудитор должен рассмотреть, насколько квалификация сотрудников внутреннего аудита отвечает требованиям и в состоянии охватить всю деятельность субъекта, связанную с производными финансовыми инструментами.
50. Во многих субъектах внутренний аудит является важной частью системы контроля рисков, которая позволяет высшему руководству провести обзор и оценку процедур контроля, охватывающих применение производных финансовых инструментов. Работа, выполненная внутренним аудитом, может помочь внешнему аудитору оценить системы бухгалтерского учета и внутреннего контроля, следовательно, риск системы контроля. Ниже приводятся направления деятельности подразделения внутреннего аудита:
- подготовка общего обзора объемов применения производных финансовых инструментов;
- обзор соответствия политики и процедур и их соблюдения руководством;
- обзор эффективности контрольных процедур;
- обзор систем бухгалтерского учета, использованной для обработки операций с производными финансовыми инструментами;
- обзор систем, относящихся к производной деятельности;
- обеспечение того, что цели управления производными инструментами полностью понятны всем подразделениям субъекта, особенно, для тех отделов, где вероятность подверженности к риску очень высока;
- оценка того, определяются ли, оцениваются или управляются ли новые риски, связанные производными финансовыми инструментами;
- оценка того, соответствует ли бухгалтерский учет производных инструментов основам финансовой отчетности, и отвечают ли производные инструменты, рассчитанные для применения учета хеджирования, указанные в основе финансовой отчетности, условиям взаимоотношении хеджирования; и
- проведение регулярных обзоров для:
- предоставления руководству субъекта уверенности в том, что операции с производными финансовыми инструментами находятся под контролем; и
- обеспечение выявления, оценки и управления новыми рисками и использования производных финансовых инструментов для управления этими рисками;
51. Определенные аспекты внутреннего аудита могут быть полезны при определении характера, срока и объема внешних аудиторских процедур. При возникновении такого случая, внутренний аудитор, в ходе планирования аудита, получает достаточное представление о деятельности внутреннего аудита и выполняет предварительную оценку работы внутреннего аудита. Когда внешний аудитор намеревается использовать специфическую работу внутреннего аудита, внешний аудитор оценивает и проверяет их работу, чтобы подтвердить адекватность работы для целей внешнего аудитора. В МСА 610, «Рассмотрение Работы Внутреннего Аудита», приведено руководство для внешнего аудитора при рассмотрении работы внутреннего аудита.
Обслуживающие организации
52. Субъекты могут использовать услуги обслуживающих организаций для покупки или продажи производных финансовых инструментов или ведения учета операций с производными финансовыми инструментами субъекта.
53. Использование услуг обслуживающей организации может укрепить осуществления контроля за производными финансовыми инструментами. Например, персонал обслуживающей организации может обладать большим опытом работы по производным инструментам, чем руководство субъекта. Использование услуг обслуживающей организации также может обеспечить более широкое распределения обязанностей. С другой стороны, использование услуг обслуживающей организации может повысить риск, связанный с тем, что у нее может существовать иная культура контроля или другая система обработки операций.
54. В МСА 402 предоставляются рекомендации для аудитора по использованию услуг обслуживающей организации в ходе аудита деятельности субъекта. В соответствии с МСА 402 при планировании аудита и разработке эффективного аудиторского подхода к проведению аудита аудитор должен рассматривать влияние использования услуг обслуживающей организации на системы бухгалтерского учета и внутреннего контроля субъекта. В МСА 402 приводятся дальнейшие рекомендации для аудита субъектов с привлечением обслуживающей организации. При применении МСА 402 по отношению к обслуживающей организации, задействованной в операциях с производными инструментами, аудитор рассматривает, как обслуживающая организация влияет на системы бухгалтерского учета и внутреннего контроля субъекта.
55. В связи с тем, что обслуживающие организации зачастую исполняют роль консультанта по инвестициям, аудитору следует рассматривать риски, связанные с обслуживающими организациями, когда они действуют в качестве консультанта по инвестициям, включая:
- каким образом отслеживаются их услуги;
- наличие процедур по защите целостности и конфиденциальности информации;
- меры для непредвиденных обстоятельств; и
- любые вопросы по связанным сторонам, которые могут возникнуть при заключении обслуживающей организацией собственной сделки с субъектом, являясь в то же самое время связанной стороной.
Риск системы контроля
56. Риск системы контроля - это риск того, что системы учета и внутреннего контроля не в состоянии своевременно предотвратить, выявить и корректировать существенные в отношении сальдо счета или класса операции, по отдельности или вместе с искажениями на других сальдо счетов или в других классах операций.
57. В соответствии с МСА 4009 после получения аудитором представления о системах бухгалтерского учета и внутреннего контроля, ему необходимо провести предварительную оценку риска системы контроля в отношении утверждений, по каждому из существенных сальдо счетов или класса операции. В соответствии с МСА 400, предварительная оценка риска системы контроля утверждений, отраженных в финансовой отчетности, должна быть высокой, за исключением случаев, когда аудитор:
(а) способен определить соотносимые с утверждением средства внутреннего контроля, которые, вероятно, предотвратят, обнаружат или исправят существенные искажения; и
(б) планирует провести тесты контроля для подтверждений оценки.
___________________________________________________________________________________________
9 См. сноску 3
58. При разработке методов проведения аудита аудитор должен учесть предварительную оценку риска системы контроля (вместе с оценкой неотъемлемого риска) для определения сущности, срока и степени процедур проверки по существу в отношении утверждений финансовой отчетности.
59. Примеры соображений, влияющих на оценку риска системы контроля, данные аудитором:
- отражают ли политика и процедуры, регламентирующие производную деятельность цели руководства субъекта;
- как руководство информирует свой персонал о системе контроля;
- как руководство достает информацию о производных финансовых инструментах; и
- как руководство получает уверенность в том, что контроль над производными финансовыми инструментами осуществляется по плану.
60. МСА 400 рекомендуют аудитору еще до завершения аудита исходя из результатов процедур проверки по существу и других аудиторских доказательств сделать вывод о подтверждении оценки риска системы контроля.
61. Оценка риска системы контроля зависит от аудиторского суждения в отношении качества контрольной среды и процедур контроля. При принятии решения о сущности, сроках и объеме тестов контроля, аудитор должен рассмотреть следующие факторы:
- значимость производной деятельности для субъекта; сущность, периодичность и объем производной деятельности;
- потенциальное влияние выявленных недостатков на процедуры контроля;
- виды контроля, подлежащие тестированию;
- частота применения этих методов контроля; и
- доказательства применения.
Тесты контроля
62. В тех случаях, когда оценка риска системы контроля оказывается менее чем высокой, аудитор должен применить тесты контроля на предмет обоснованности предварительная оценка риска контроля. Несмотря на аудиторскую оценку риска системы контроля, может случиться так, что субъект предпринимает только ограниченное количество операций с производными инструментами или величина этих инструментов становится существенной для субъекта в целом. В таких случаях можно прибегнуть к проверке по существу, иногда в совокупности с проверками системы контроля.
63. Совокупность, из которой отбираются статьи для детального теста, не ограничивается только бухгалтерскими записями. Статьи для тестирования можно взять из других источников, например, из подтверждений, полученных от контрагентов или приходной книги, чтобы проверить возможность упущения операций в книге учета.
64. Тесты контроля выполняются для получения аудиторских доказательств об эффективности:
(а) формы систем бухгалтерского учета и внутреннего контроля, то есть того, насколько хорошо они организованы с точки зрения предотвращения или обнаружения и исправления существенных искажений; и
(б) применения средств внутреннего контроля в течение рассматриваемого периода.
К основным процедурам следует включать оценку для необходимого размера выборки операций, по следующим вопросам:
- были ли производные финансовыми инструменты использованы в соответствии с согласованными политикой, инструкциями и уровнем полномочий;
- были ли применены надлежащие процессы по принятию решений;
- имелось ли ясное представление о причинах заключения отдельных сделок;
- находились ли произведенные операции в рамках политики, установленной для производной операции, включая условия, ограничения и операции с иностранными компаниями или связанными сторонами;
- учитывался ли риск соответствующей кредитоспособности при заключении сделки с контрагентами;
- своевременно ли измерялись производные финансовые инструменты, и составлялась ли отчетность по подверженности риску, независимо от дилера;
- были ли отправлены подтверждения контрагентов;
- были ли сверены и сопоставлены подтверждения, поступающие от контрагентов;
- подвергались ли контролю производные финансовые инструменты, исполнение по которым наступало досрочно или планировалось, аналогично новым производным операциям;
- правильно ли утверждалась цель производного инструмента, в том числе любые последующие изменения, как в случаях с хеджированием или спекуляцией;
- правильно ли отражались операции, насколько полно и точно они отражались в бухгалтерских записях с последующим отражением во вспомогательной бухгалтерской книге и окончательным отражением в финансовых отчетностях; и
- соблюдается ли надлежащая безопасность паролей, необходимых для электронного перевода средств.
65. Примеры тестов контроля включают следующее:
- ознакомление с протоколами собрания лиц, наделённых руководящими полномочиями субъектом (или если на предприятии имеется Комитет по управлению рисками активов/обязательств или аналогичная группа), для получения доказательств, что этот орган периодически рассматривает деятельность с производными инструментами, соответствие установленной политике и проводит обзор эффективности хеджирования; и
- сравнение операции производными финансовыми инструментами, включая те операции, расчет по которым уже произведен, в соответствии с принятой в компании политикой, с целью установления их соблюдения. Например, аудитор может:
проверить, что операции были выполнены в соответствии с полномочиями, установленными в политике субъекта;
проверить, проводился ли анализ чувствительности перед заключением сделки в соответствии с инвестиционной политикой;
проверить операции, чтобы определить, получил ли субъект необходимые подтверждения операции, а также пользовался ли субъект только уполномоченными брокерами или контрагентами;
спросить у руководства субъекта о том, проводятся ли своевременный мониторинг и ознакомление с производными инструментами и связанных с ними операции;
проверить зарегистрированные покупки производных инструментов, включая их классификацию, цены, а также проводки по этим суммам;
проверить процесс сверки. Аудитор может проверить, исследуются ли и решаются ли своевременно разницы сверки, пересматриваются и рассматриваются и утверждаются ли сверки контрольным персоналом. Например, организации, проводящие большое количество производных операции, могут быть проверяемы ежедневно;
проверить контроль за не зарегистрированными операциями. Аудитор может проверить подтверждения третьей стороны субъекта и решения каких-либо исключений, содержащихся в подтверждениях; и
проверить контроль за безопасностью и дублированием данных, чтобы обеспечить соответствующее восстановление в чрезвычайных ситуациях. Также аудитор может рассматривать процедуры, принимаемые субъектом для ежегодной проверки и хранения компьютерных данных.
Процедуры проверки по существу
66. В соответствии с МСА 40010 аудитор должен рассмотреть уровни неотъемлемого риска и риска системы контроля при определении сущности, срока и объема проверки по существу, необходимых для снижения аудиторского риска до приемлемого уровня. Чем выше оценка неотъемлемого риска и риска системы контроля, тем больше аудиторских доказательств должен получить аудитор при осуществлении проверки по существу.
67. Оценка уровней неотъемлемого риска и риска системы контроля не может быть настолько низкой, чтобы аудитор мог отказаться от применения процедур проверки по существу. Аудитор должен применять процедуры проверки по существу к каждому существенному сальдо счета и классу операций. Однако, аудитор может получить достаточные и надлежащие аудиторские доказательства, чтобы снизить риск необнаружения, и, соответственно, снизить аудиторский риск до приемлемого низкого уровня, в соответствии с МСА 70011, «Аудиторский Отчет (Заключение)», должен выразить мнение с оговоркой или отказаться от выражения мнения. При этом, в соответствии с МСА 400, аудитор должен сообщить руководству, по возможности быстро, о существенных недостатках в построении и функционировании систем учета и внутреннего контроля, на которые аудитор обратил внимание во время своей работы.
___________________________________________________________________________________________
10 См. сноску 3
11 МСА 700 «Аудиторский Отчет (Заключение)» будет изъят в декабре 2006 года, когда МСА 700 (Пересмотренный.) «Отчет (Заключение) Независимого Аудитора по Полному Комплекту Финансовой Отчетности Общего Назначения» вступит в силу.
Существенность
68. В МСА 320 «Существенность в Аудите» установлено, что аудитор должен рассматривать существенность как на уровне общей
финансовой отчетности, так и в отношении отдельных сальдо счетов, классов операций или раскрываемых сведений. Аудиторское суждение может включать оценку уровня существенности как по основным разделам баланса, отчета о прибылях и убытках, отчетов о движении денежных средств в отдельности, так и в целом по финансовой отчетности.
69. В соответствии с МСА 320 аудитор должен учитывать вопрос существенности при определении характера, сроков объема аудиторских процедур. На стадии планирования аудиторской проверки трудно оценить существенность в отношении производных операций из-за их характеристик. Существенность не может основываться только на показателях, представленных в балансе, поскольку производные инструменты могут незначительно повлиять на баланс, одновременно представляя собой большой источник рисков. При оценке существенности аудитор может принять во внимание их потенциальное влияние на сальдо счетов или классы операций и на финансовую отчетность. Более сложный производный инструмент или инструмент, имеющий более высокий левередж, вероятнее всего, будет оказывать большее влияние на финансовую отчетность, чем более простой инструмент с менее высоким левереджем. Наибольшее потенциальное влияние на финансовую отчетность оказывает величина лимитов, установленных для операций с производными инструментами.
